Sabadell congela il deal con Nexi sulla vendita dei pagamenti digitali
Attesa entro fine giugno, la cessione della business unit Paycomet al gruppo italiano sarà ridiscussa dopo l’esito dell’opa del Bbva. La paytech crea Nova con Engineering | Nexi e Engineering si alleano nel digital corporate banking: nasce Nova, la piattaforma per le imprese che ottimizza i costi
L’opa miliardaria del Bbva sul Sabadell ha anche l’effetto di congelare la cessione a Nexi del merchant acquiring della banca catalana. Secondo quanto riferito da Reuters, Sabadell ha rinviato il completamento della vendita del business dei pagamenti digitali alla paytech italiana guidata da Paolo Bertoluzzo al momento in cui si conoscerà l’esito dell’offerta ostile dell’ex Banco Bilbao per l’istituto con sede a Barcellona.
I contenuti dell’accordo Nexi-Sabadell
Dopo aver messo l’asset nel mirino nel 2022, a febbraio 2023 al termine di una gara con i soliti rivali di Worldline Nexi aveva annunciato di aver raggiunto un accordo con il Sabadell per acquistare l’80% delle attività di merchant acquiring della banca catalana, siglando parallelamente anche una partnership di lungo termine sul mercato spagnolo. L’operazione prevedeva l’acquisizione della divisione in seguito al suo scorporo in PayComet SL per un corrispettivo upfront cash di 280 milioni di euro, che rifletteva un enterprise value di 350 milioni di euro per il 100% dell’asset.
La rete dei pos che fa capo al Sabadell in Spagna
In linea con il piano industriale tracciato a settembre 2022, il deal consentiva al gruppo di Bertoluzzo di entrare immediatamente con una presenza importante nel promettente mercato iberico grazie a una rete di oltre 380 mila pos e circa 50 miliardi di euro di volumi di transazioni; l’operazione avrebbe generato per Nexi un ebitda di circa 30 milioni sulla base dei dati 2023. Previsto inizialmente entro il quarto trimestre del 2023, il closing era stato posticipato con firma finale entro il termine del primo semestre.
L’opa del Bbva
Finestra ulteriormente saltata: a maggio sugli accordi strategici Nexi-Sabadell è piombato infatti il blitz del gruppo presieduto da Carlos Torres. Corteggiato dal 2020 e dopo aver cercato un accordo con il board del Sabadell, che lo ha respinto perché poco remunerativo, il Bbva ha avanzato una proposta ostile, carta contro carta, che valorizza l’istituto catalano 11,5 miliardi di euro con un premio del 30% rispetto ai valori di borsa. Annunciata il 9 maggio, l’opa dell’ex Banco Bilbao è in attesa del via libera della Bce che dovrebbe arrivare entro 90 giorni.
Nexi-Engineering per piattaforma di digital banking dedicata alle imprese
Secondo quanto trapelato, il closing con Nexi è stato soltanto rinviato, senza alcuna modifica dell'impianto dell’accordo. Ma in una Piazza Affari positiva il titolo della paytech italiana ieri è finito sotto pressione accusando a fine seduta un calo dell’1,6% a 5,56 euro. Intanto, in Italia il gruppo Nexi (controllato da Cdp e dai private equity Bain, Advent, Clessidra e H&F) ha siglato un’intesa con Engineering per costruire Nova, una piattaforma di digital banking dedicata alle imprese. (riproduzione riservata)
