Nelle ultime due sedute Leonteq securities ha quotato sul SeDeX nove Express certificates su panieri “Worst of” composti da titoli azionari italiani ed esteri, con scadenze suddivise tra marzo, settembre 2023 e settembre 2025. La struttura è comunque e prevede il pagamento di una serie di premi condizionati con cadenza trimestrale, vincolati al rispetto di un livello trigger posto al 50%, 60% o 65% a seconda dello strumento: se nelle diverse date di valutazione trimestrali tutti i titoli di un paniere rispetteranno tale soglia limite, il premio sarà corrisposto, mentre in caso contrario il premio sarà accantonato per poter essere eventualmente distribuito alla prima occasione successiva nella quale la condizione dovesse risultare di nuovo rispettata (effetto memoria). Sempre con cadenza trimestrale, partendo però dalla fine del primo semestre, sarà inoltre attiva un’opzione di rimborso anticipato, associata a una soglia limite di tipo decrescente, che diventerà cioè sempre più generosa con il passare del tempo. A scadenza, quindi in caso di mancato esercizio anticipato, il rimborso del capitale iniziale sarà infine vincolato al rispetto di una barriera posta allo stesso livello della soglia trigger valida per il pagamento dei premi. (riproduzione riservata)
